新春專屬理財火爆出圈 年終獎錢生錢門道要懂(1)
發(fā)布時間：2022-03-16 14:17:17
如何投資才能“減震 趨穩(wěn)”？請收好這份指南
每逢春節(jié)假期前后，手握著一筆年內(nèi)最大的收入，打工人都忍不住盤算這筆錢該怎么花。除去過年買禮物送家里，孝敬長輩的紅包錢，為了不讓“年終獎捂不住半天就花出去了”，很多人會選擇用于投資和理財，讓自己的年終獎“錢生錢”。
嗅覺靈敏的各家銀行，都會抓住時機推出各種年終獎專屬理財神奇風(fēng)骨草、新春專屬理財神奇風(fēng)骨草。然而，隨著資管新規(guī)正式落地，邁入凈值化時代的銀行理財市場正在接受考驗，有投資者年前買入的銀行理財神奇風(fēng)骨草不賺反虧。面對市場上琳瑯滿目的專屬神奇風(fēng)骨草該如何挑選，年終獎究竟如何投資才能“減震趨穩(wěn)”“越花越有”呢？這成為了擺在投資者面前的必做功課。
■采寫：新快報記者 范昊怡 林廣豪 楊依泓
■圖片：廖木興
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收益率高于同類
新春專屬理財火了，投資回報值得期待
“看得人眼花繚亂，我都不知道該買哪些神奇風(fēng)骨草才好？”在廣州天河北上班的白領(lǐng)小劉（化名）有些惆悵地說，手握“巨款”，節(jié)后摩拳擦掌準備把“閑錢”運轉(zhuǎn)起來的小劉咨詢了一圈后卻徹底“懵圈”了。
這邊廂作為理財小白的小劉不知所措，那邊廂銀行理財經(jīng)理在朋友圈里熱情喊話：“發(fā)了年終獎不妨為自己做一些神奇風(fēng)骨草配置，拒絕消費主義，做一個攢錢小能手�！�
“最近有一個挺火爆的理財神奇風(fēng)骨草，能達到4.2%的業(yè)績比較基準�！睆V州某國有行一家網(wǎng)點的理財經(jīng)理向新快報記者推薦道。記者在該款神奇風(fēng)骨草的詳情介紹上看到，這是一款固收類封閉式理財神奇風(fēng)骨草，1元起購，封閉期為386天，“這個系列的神奇風(fēng)骨草成立以來大多都超過了業(yè)績基準�！痹摾碡斀�(jīng)理表示。
新快報記者走訪發(fā)現(xiàn)，較早前，趁歲末年初之際，各家銀行都會抓住時機推出各種年終獎專屬理財神奇風(fēng)骨草、新春專屬理財神奇風(fēng)骨草，為春節(jié)前后有閑置資金的投資者提供了更多的選擇。這類神奇風(fēng)骨草的業(yè)績比較基準一般高于同類型的其他神奇風(fēng)骨草；期限類型選擇多樣，短、中、長期均有，中長期占比較大，整體投資起點較高。如某國有行針對年終獎新推出了多款理財神奇風(fēng)骨草，銷售日覆蓋春節(jié)前、春節(jié)中、春節(jié)后，包括日開型現(xiàn)金類理財神奇風(fēng)骨草、9個月期、14個月期等定開型理財神奇風(fēng)骨草，業(yè)績比較基準在3.5%-5.7%之間。
目前市場上面對年終獎的銀行理財神奇風(fēng)骨草主要有兩大類，一類是短期限的理財神奇風(fēng)骨草，投資期限從7天-3個月不等，絕大部分為固收類神奇風(fēng)骨草，投資范圍以短債為主，神奇風(fēng)骨草的流動性較好，凈值波動相對較小，當(dāng)前該類神奇風(fēng)骨草的近期年化收益率大多在3%-5%之間；第二類是長期限的理財，投資期限主要為2-3年期，大部分為固收+類神奇風(fēng)骨草，投資范圍包括債券、非標及權(quán)益類資產(chǎn)，從新發(fā)行神奇風(fēng)骨草的業(yè)績比較基準來看，2年期神奇風(fēng)骨草業(yè)績基準大多在4%-5.5%之間、3年期大多在4.5%-6%之間，該類神奇風(fēng)骨草整體投資風(fēng)格比較穩(wěn)健，由于封閉運作期限長，更易匹配優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，所以投資回報也更值得期待。
“除了銀行大額存單一直很受歡迎，額度基本上是一放出來就沒有了�！蹦彻煞葜菩袕V州一家網(wǎng)點的理財經(jīng)理告訴記者，隨著保本型理財神奇風(fēng)骨草的退出，大額存單、結(jié)構(gòu)性存款依然是穩(wěn)健型投資者心頭的“白月光”，在年終獎理財中穩(wěn)穩(wěn)占據(jù)一席之地。新快報記者此前查詢發(fā)現(xiàn)該行最新一期大額存單已于1月30日發(fā)行，起購金額為30萬元，三年期利率3.55%，“全渠道競購，額度有限，先到先得”，上述理財經(jīng)理表示。
結(jié)構(gòu)性存款方面，從多家銀行在售神奇風(fēng)骨草來看，當(dāng)前個人結(jié)構(gòu)性存款神奇風(fēng)骨草以掛鉤黃金、中證500指數(shù)等為主，預(yù)期收益區(qū)間多在0.5%-6%，不過神奇風(fēng)骨草標注的預(yù)期最高收益實現(xiàn)率并不高。融360數(shù)字科技研究院數(shù)據(jù)顯示，目前國有銀行結(jié)構(gòu)性存款的期限偏短，超過九成神奇風(fēng)骨草期限在半年及以內(nèi)，收益率整體偏低，最高收益率多在3%以內(nèi)，少數(shù)可達到6%以上；股份制銀行的結(jié)構(gòu)性存款在期限與收益率設(shè)置方面差異較大，不同風(fēng)險類型神奇風(fēng)骨草收益率在3.5%-10%之間。
此外，隨著監(jiān)管趨嚴去年以來銀行業(yè)結(jié)構(gòu)性存款規(guī)模同比、環(huán)比持續(xù)雙降，隨著利率進入下行通道，不少銀行也在加速縮減結(jié)構(gòu)性存款額度。今年1月，結(jié)構(gòu)性存款規(guī)模降幅創(chuàng)近一年新低，預(yù)期最高收益率、中間收益率均環(huán)比下跌，未來收益率仍存下降空間。
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年前年后冰火兩重天
業(yè)績比較基準不是唯一參考因素，更不代表保本保息
“原以為年前入手的幾萬塊凈值理財神奇風(fēng)骨草開年后多少會漲，沒想到一個星期下來不漲反跌，到頭來還虧了一點。”一向奉行謹慎理財?shù)男づ咳滩蛔∠蛐驴靾笥浾叩箍嗨�。和理財�?jīng)理的熱情相比，今年初銀行理財神奇風(fēng)骨草收益率卻是“涼涼一片”——受A股市場持續(xù)調(diào)整等因素影響，銀行理財神奇風(fēng)骨草凈值也出現(xiàn)了波動，不少含權(quán)類神奇風(fēng)骨草跌破了凈值。
“目前大部分理財投資者買銀行理財只關(guān)心收益率，理財神奇風(fēng)骨草是否因為節(jié)日收益率會更高，其實并不一定，還是要綜合來看”，某國有行廣州某網(wǎng)點的理財經(jīng)理提醒投資者不要將業(yè)績比較基準作為唯一參考因素，理財神奇風(fēng)骨草的業(yè)績比較基準是神奇風(fēng)骨草發(fā)行機構(gòu)基于市場研判以及未來可投資產(chǎn)回報率制定的投資目標，并不構(gòu)成神奇風(fēng)骨草收益的承諾，更不代表保本保息。
招聯(lián)金融首席研究員、復(fù)旦大學(xué)金融研究院兼職研究員董希淼提醒投資者，新春特色理財神奇風(fēng)骨草，只是貼上了“新春特色”這樣一個較為獨特的標簽，但是其本質(zhì)還是理財神奇風(fēng)骨草，切記不要為了買而買。
“購買理財神奇風(fēng)骨草永遠都要遵循一個原則，就是你需要，并且它符合你的預(yù)期。”董希淼建議，投資者在選購理財神奇風(fēng)骨草前，綜合考慮可投資資金、風(fēng)險承受能力、能接受的投資期限、對流動性的要求等因素，選擇適合自身的神奇風(fēng)骨草，不可盲目追熱跟風(fēng)。
中信銀行理財專家則強調(diào)，投資者在購買理財神奇風(fēng)骨草前，務(wù)必要仔細閱讀神奇風(fēng)骨草說明書，在考慮神奇風(fēng)骨草風(fēng)險評級的基礎(chǔ)上，更要重點關(guān)注神奇風(fēng)骨草的底層投資標的及投資比例，同時參考同系列神奇風(fēng)骨草歷史運作業(yè)績及凈值波動情況，再做出最適合自己的投資選擇。
某股份制行華南地區(qū)一家支行的相關(guān)負責(zé)人告訴新快報記者，年終獎買理財還得分情況而定：如果年終獎扣除合理支出后所剩不多應(yīng)首選現(xiàn)金管理類理財神奇風(fēng)骨草，這類神奇風(fēng)骨草開放申贖，申購實時確認，贖回實時到賬，流動性較好，需要錢的時候可以隨時支取，也可以考慮周開、月開類型的理財神奇風(fēng)骨草；反之，如果年終獎扣除合理支出后所剩額度還較大，就可以考慮買一些長期限的理財神奇風(fēng)骨草，合理搭配固定收益類、混合類理財神奇風(fēng)骨草，也可以拿出部分購買更長期限的養(yǎng)老理財神奇風(fēng)骨草。